Одна из крупнейших универсальных лизинговых компаний Северо-Запада «Глобус-лизинг» объявила себя банкротом. Финансовые трудности настигли компанию осенью прошлого года из-за неплатежей клиентов (лизингополучателей). В конце ноября 2009 года федеральная налоговая служба решила взыскать с лизингодателя задолженность по налогам. В связи с этим были приостановлены все операции по расчетным счетам. Попытки получить банковское финансирование не увенчались успехом. И в начале декабря компания подала иск о собственном банкротстве.
По данным компании, просроченная дебиторская задолженность лизингополучателей, а также изъятое у неплательщиков имущество в совокупности составляет около 2,2 млрд руб. Долги компании еще больше. Кредиторская задолженность около 2,5 млрд руб., Больше половины этой суммы составляют банковские кредиты, остальное — долги перед держателями облигаций.
Основным кредитом компании был Сбербанк РФ. По мнению экспертов, основным акционером компании является экс–председатель Северо–Западного банка Сбербанка Леонид Шац (покинувший этот пост в апреле 2007 года).
«Подача заявления о банкротстве позволит возобновить приостановленную деятельность по защите имущества и ускорить исполнение обязательств перед кредиторами. Банкротство в сложившейся ситуации - это единственный оставшийся выход, который может привести к возврату средств нашим инвесторам и кредиторам», - полагают в компании. Арбитражным управляющим назначен Феликс Шепскис.
За долги
Главная задача «Глобус-лизинга» - погасить долги. На продажу идет ранее приобретенное и переданное в лизинг имущество: транспорт, оборудование и недвижимость, тем более, что компания в лучшие времена занимала лидирующие позиции в секторе лизинга зданий и сооружений на Северо-Западе.
«Лизингополучатели постоянно предлагают недвижимое имущество в счет погашения задолженности. И не только строительные компании, но и другие предприятия, получившие недвижимость в результате проведения бартерных сделок. Предлагают в основном квартиры, но встречается и коммерческая недвижимость», - говорит руководитель отдела по связям с общественностью компании «Глобус-лизинг» Дмитрий Евстафьев.
На сайте компании уже выставлены на продажу шесть недостроенных квартир в городе Сочи, расположенных недалеко от моря, в среднем по 47 тыс. руб. за кв. м, что примерно на 25%-30% ниже сложившейся на конец 2009 года среднерыночной цены в столице будущих Олимпийских игр. «Квартиры получены от одной строительной организации – получателя строительного оборудования», - поясняет Дмитрий Евстафьев.
«Глобус-лизинг» в лучшие времена и сам активно участвовал в девелоперских проектах. В 2007 году компания заявила о планах строительства собственных производственно-логистических центров. Первый объект, по словам Дмитрия Евстафьева, запущен в 2008 году в Шушарах. Намеривается ли компания его продавать, он затруднился ответить.
Не зарастет тропа
За «Глобус-лизингом» последуют и другие. По оценкам директора группы компаний «Интерлизинг» Кирилла Царева, сейчас по всей стране банкротятся примерно 10 компаний «средней руки». Эксперт не смог оценить долю просроченной задолженности в общем объеме задолженности лизингополучателей: «Сложный вопрос, так как в России не существует единых стандартов для лизинга, а если учесть, что лизинг – одна из отраслей, которых вообще не было в СССР, а значит не было и методик, правил, то становится очевидным, что каждая компания оперирует совершенно разными понятиями и цифрами», - говорит Кирилл Царев. По его мнению, просрочка у лизинговых компаний сейчас стабилизировалась, а в некоторых случаях даже улучшается: «Главное, что глобально не появляется ничего нового из плохого». Недвижимости сейчас переходит лизингодателям немного. «Дело в том, что лизинг в недвижимости был не очень сильно развит. И его доля в общем лизинговом портфеле невелика. У нас не было ни одного дефолта по недвижимости… Хотя, возможно, один будет», - сомневается Кирилл Царев.
Впрочем, встретить объявления о распродаже имущества можно не только на сайте «Глобус-лизинга», но и у других компаний. Например, «НОМОС-лизинг» предлагает приобрести коммерческую недвижимость в Московской области.
В третью очередь
«Обращение в суд с заявлением о признании общества банкротом - это не право, а обязанность органов управления компании при наличии признаков неплатежеспособности. Процедура банкротства направлена, прежде всего, на то, чтобы как-то сохранить баланс интересов кредиторов и должника. Законом урегулированы процессы оценки и продажи имущества, установлена очередность погашения задолженности. Например, долги по заработной плате являются приоритетными и, в случае банкротства работодателя, погашаются в первую очередь. Однако банкротство, как правило, наносит удар по тем кредиторам третьей очереди, задолженность перед которыми невелика - в процедурах банкротства решающим является мнение крупных взыскателей. Кроме того, процесс банкротства может также способствовать и освобождению имущества от ареста, приостановлению исполнительных производств», - говорит адвокат «Прайм Эдвайс, Семеняко и Партнеры» Александра Филичева.
«При рассмотрении судом дела о банкротстве применяются следующие процедуры: наблюдение, финансовое оздоровление, внешнее управление, конкурсное производство. Если первые из названных процедур направлены на восстановление платежеспособности юридического лица носят «реабилитационный» характер, то конкурсное производство имеет своей основной целью пропорциональное удовлетворение требований кредиторов и предполагает прекращение деятельности юридического лица, ликвидационная мера», -объясняет руководитель корпоративной практики «Пепеляев, Гольцблат и партнеры» в Санкт-Петербурге Андрей Пеховский.
По его словам, конкурсное производство открывается арбитражным судом, принявшим решение о признании должника банкротом, сроком на один год. С момента открытия конкурсного производства предъявление требований кредиторов и их удовлетворение производятся только в рамках дела о банкротстве в порядке конкурса. Одновременно с признанием должника банкротом и открытием конкурсного производства арбитражный суд назначает конкурсного управляющего, который предпринимает меры по инвентаризации имущества и его оценке, то есть формирует конкурсную массу, за счет которой и будут погашаться требования кредиторов. Начальная цена продажи выставляемого на торги имущества должника определяется независимым оценщиком.
«Затем конкурсный управляющий представляет собранию кредиторов предложения о порядке, сроках и условиях продажи имущества должника и организует его продажу с открытых торгов. Полученные средства конкурсный управляющий направляет на расчеты с кредиторами в очередности, установленной законом. Вне очереди погашаются текущие платежи: судебные расходы, оплата труда, коммунальные платежи и т.п.», - говорит Андрей Пеховский.
Лизинговые компании чаще всего финансируются в банках, передавая кредитным организациям в залог, приобретенное для сдачи в аренду имущество.
По словам Андрея Пеховского, в случае с залогом имущества должника банку по кредитному договору, из средств, вырученных от реализации предмета залога, 80% направляется на погашение требований конкурсного кредитора по кредитному договору, а оставшиеся средства вносятся на специальный банковский счет должника.
Иными словами, государство и крупнейший кредитор, Сбербанк, скорее всего, получат свои деньги от «Глобус-лизинга», а держатели облигаций, как кредиторы третьей очереди, рискуют остаться без средств. «Среди лизинговых компаний на долговом рынке были следующие эмитенты «Глобус-лизинг», «УРАЛСИБ –лизинг», «Европлан», «ВТБ-лизинг», «НОМОС-лизинг», «Элемент лизинг», «РТК-лизинг». Обанкротился пока только «Глобус» остальные вроде как живые. Преимущество почти всех эмитентов перед Глобусом в том, что они либо принадлежат крупным банковским или промышленным структурам, либо в числе акционеров фигурируют крупные иностранные финансовые институты, компании. Из оставшихся на рынке бондов «живыми» с точки зрения оборота являются бумаги «ВТБ лизинг» и «УРАЛСИБ-лизинг», - рассуждает Александр Строгалев.
